涨疯了，新股王又诞生！别冲动，过几年再看，都是泡影！ AI又发飙，创业板指盘中

涨疯了，新股王又诞生！别冲动，过几年再看，都是泡影！ AI又发飙，创业板指盘中猛涨近4%，冲破4200点，创下历史新高，科创50狂飙5%。这就是a股，太少年意义，疯起来爸妈都不认，只随着情绪走。 联讯仪器突破2000块，成了A股第二只“两千元股”；中际旭创和工业富联市值轮流把茅台超越。新股王一个接一个诞生，让我们见证着ai赛道的速度与激情，也见证着旧行业的日薄西山。 ai一枝独秀，还能撑多久？ 大消费、大健康跌得如同行业要倒闭，机构一个个的从传统蓝筹和防御板块撤出，集中火力猛干科技。这不是正常轮动，是典型的抱团加速。ai的虹吸效应越拉越满，怕踏空科技的人越来越多，大量资金被迫做出极端选择。如此极端的抱团，最终的结果一定是崩，直到最后撑不住了就彻底崩塌，享受科技盛宴的同时，要注意别成为被崩的人。 CPO/光模块疯了，英伟达硅光量产，黄仁勋也开始带货了。 美国的商界政界精英接二连三跑到股市带货，以前是特朗普、马斯克，如今黄仁勋也学会了，公开力挺Marvell，说它可能成为下一家万亿美元公司，直接让Marvell股价暴涨32%。 光通信景气度没得说，高景气度赛道每次回调跌过来的都是机会，问题是炒高之后的下跌，跌下来的是机会还是陷阱呢？ 股市里玩耍快二十年了，见惯了各种行情神话与行业兴衰，对高位之上的暴涨不心动、低位之下的暴跌不悲观，搞清行情本色，坚守投资逻辑才是关键，否则定会被涨跌乱了心神，乱了阵脚。 芯片半导体井喷，415亿主力资金抢筹 存储芯片是这波半导体行情的核心，SK海力士扩产加上铠侠远期合约确认，存储行业景气周期的强度和持续性远超预期。存储、封测、设备材料这些细分里，有业绩兑现能力的龙头倍受市场关注，可股价与估值是真的不便宜啊。 有人说，贵有贵的底气，便宜没好货，你看白酒、医疗，骨折价优惠，就是无人问津。 乍一听这话没毛病，仔细一品又觉得哪里不对劲，深入一想就发现有逻辑错乱。 情绪与价值是两个极端，分别处于周期的不同阶段。市场疯狂的时候，乐观情绪占主导，价值靠边，估值退位；市场悲观的时候，悲观情绪占主导，价值被无视，估值被忽略。 科创50百倍市盈率、8倍多的市净率，它的上涨基本与估值和价值投资无关，就是单纯的情绪驱动和资金驱动，全市场都是看饼下单，没人关心估值与性价比。 医药医疗生物估值处历史底部，性价比超高，照样跌成狗。是行业彻底不行了吗？是没有投资价值了吗？根本不是，是市场情绪的兴奋点不在它这一边罢了。 上涨的时候都是利好，利空也能变成利好；下跌时都是利空，利好也能被解读为利空。AI与医疗大相径庭的表现，无声的诉说着市场有着情绪化、非理性、周期错配的一面。如何利用市场先生的情绪呢？投机，跟着趋势走；投资，跟着价值走。选择投机，你得受得了波动；选择价值，你得受得了寂寞。如果每一样都受不了，那就尽早离开股市，免得巨受伤。 A股新“股王”诞生：联讯仪器破2000，科技股取代白酒 今天最震撼的不是指数涨了多少，而是A股的“定价权”正被科技股全面接管。联讯仪器盘中涨超10%，突破2000元大关，成为A股第二只两千元股。 过去十年，“茅台=最优资产”是共识，现在这个共识正在被打破，市场用真金白银投票，认可AI算力产业链的成长空间和逻辑强度，远超白酒曾经的确定性溢价，问题是白酒现在哪还有什么溢价，都在折价了，行业成长逻辑弱化了，盈利能力下降了，一直处于挤泡沫过程。 后市几点想法： 第一，科技抱团加速段别追高。CPO三天两根大阳线，芯片半日涌入400多亿，情绪已经加速。加速段涨得快，回调也猛——6月1号的暴跌就是例子。有仓位的继续吃红利，空仓的追进去风险收益比不划算。 第二，留意资金从硬件向应用和边缘扩散。如果CPO和半导体高位震荡，资金大概率会往AIPC、机器人等有业绩、有催化的中位方向走。 第三，拿非科技股的割肉换仓需细思量。现在科技在高位、非科技在低位，追涨杀跌容易两头挨打。如果持仓基本面没问题，等科技回调时的溢出效应，非科技会有轮动修复。 第四，硬科技方向短期可能是加速赶顶，虽然中长期产业趋势远没走完，可短期要提防巨震。 每日股市，怎么看