英伟达财报炸裂，A股今天别急着追高！ 凌晨英伟达交出了营收816亿美元、净利润暴增211%的炸裂成绩单，Q2指引更是直指910亿美元。但这颗“定心丸”喂到A股嘴里，味道可能有点复杂。今天盘面大概率不会无脑狂飙，而是上演一场残酷的“去伪存真”。 先泼盆冷水：利好出尽的阴影挥之不去。昨晚美股盘后英伟达股价反而微跌，这就是典型的高预期资产博弈。A股光模块、CPO这些跟英伟达绑定最深的板块，昨天已经提前抢跑，科创50指数大涨创出新高。今天早盘它们大概率高开，但千万别急着追！历史规律告诉我们，这种明牌利好落地，往往是获利盘“落袋为安”的最佳时机，冲高回落的风险极大。 真正的机会藏在分化里。今天重点盯两个方向：一是国产算力链。英伟达越强势，对华出口管制就越紧，国内智算中心加速替代华为昇腾产业链的逻辑反而更硬。寒武纪、海光信息这些标的，不受美股情绪兑现影响，是资金避险的主战场。二是存储芯片。三星电子今天启动史上首次全员罢工，叠加美光涨价周期，HBM和DRAM的供需缺口直接利好A股存储模组龙头，这是独立于英伟达之外的硬逻辑。 今天的策略很明确：手里有光模块仓位的，趁早盘冲高适当止盈；想上车的，把目光从高位CPO移开，去低位国产设备和存储里找机会。英伟达的财报验证了AI长牛，但A股的节奏永远是“进二退一”。别被早盘的脉冲迷了眼，拿住核心资产，让利润在震荡中慢慢变厚。
