04.28主题前瞻
一、太空算力+太空光伏（Meta 1GW太空太阳能+国家航天局布局）- 核心事件：Meta与Overview Energy合作，2028年轨道演示、2030年商业送电，优先获1GW太空太阳能；国家航天局开会，前瞻太空算力/太空制造，推“箭星场频网”一体化 。- 太空算力：顺灏股份(002565)- 参股轨道辰光（持股约23.78%，第二大股东），布局太空算力；“辰光一号”试验星（25PFlops算力）待发射，计划2026年升空 。- 太空光伏（卫星太阳能电池）- 乾照光电(300102)：砷化镓电池龙头，星载市占率超60%，供货千帆星座、星网等。- 电科蓝天(688818)：国家队，国内空间电源龙头，市占超50%，柔性太阳翼技术领先。- 上海港湾(605598)：子公司伏曦炘空做钙钛矿太空电池，5颗卫星在轨验证，客户含长光卫星等 。- 国晟科技(603778)：HJT+钙钛矿叠层，适配卫星轻量化需求。二、存储芯片（美股内存股创新高）- 核心事件：闪迪、美光、希捷创收盘历史新高，存储周期复苏+AI需求驱动。- 核心标的- 江波龙(301308)：A股存储模组市占第一，企业级SSD放量。- 佰维存储(688525)：模组第二，嵌入式存储领先，一季度净利28.99亿（同比+1567.85%）。- 德明利(001309)：模组第三，自研主控芯片，一季度预增50倍。- 兆易创新(603986)：NOR Flash全球前三，利基DRAM领先。- 香农芯创(300475)：SK海力士HBM独家代理，绑定头部云厂商。三、抗氧剂/光稳定剂（巴斯夫最高涨25%）- 核心事件：巴斯夫因中东冲突，全球上调塑料用抗氧剂/光稳定剂，最高+25%；国内龙头同步跟涨，国产替代加速。- 核心标的- 利安隆(300596)：抗老化助剂全品类龙头，对标巴斯夫，全球市占10%-15%。- 宿迁联盛(603065)：光稳定剂（HALS）细分龙头，产能国内领先。- 风光股份(301100)：抗氧剂龙头，主/辅抗氧剂产能规模大。- 鼎际得(603255)：抗氧剂+光稳定剂双布局，下游聚烯烃/塑料。
